Industri petrokimia Eropa terbentuk kembali oleh gelombang rasionalisasi yang semakin dalam

Industri petrokimia Eropa sedang menjalani salah satu perombakan paling signifikan dalam beberapa dekade, ditandai dengan gelombang penutupan pabrik permanen, divestasi, dan penjualan strategis di seluruh benua. Kombinasi ekonomi produksi yang tidak kompetitif, melemahnya permintaan yang terus-menerus, aset yang menua, kelebihan pasokan global, dan pengetatan peraturan lingkungan telah memaksa perusahaan-perusahaan besar global untuk mengurangi atau menjual aset-aset utama mereka di kawasan tersebut. Keputusan-keputusan ini, yang telah lama diantisipasi, telah dipercepat baik dalam skala maupun kecepatannya.

Meskipun AS dan Timur Tengah diuntungkan oleh keunggulan biaya relatif, Eropa menghadapi kontraksi yang dramatis. Rasionalisasi telah menjadi keharusan strategis, bukan rencana kontingensi, karena sebagian besar aset petrokimia beroperasi di bawah tingkat optimal. Raksasa industri termasuk ExxonMobil, LyondellBasell, Dow, BASF, SABIC, TotalEnergies, BP, dan Shell menghentikan operasi yang telah lama berjalan, menandakan pengaturan ulang struktural produksi Eropa.

Langkah-langkah rasionalisasi utama di seluruh Eropa (2022–2027)

Berikut adalah tabel yang merangkum langkah-langkah restrukturisasi dan penutupan pabrik utama di seluruh Eropa:

Menyusul gelombang penutupan yang terkonfirmasi di seluruh benua, beberapa produsen petrokimia besar kini mempertimbangkan penutupan dan divestasi aset tambahan sebagai bagian dari tinjauan portofolio yang mendalam. Pengamat industri memperingatkan bahwa dalam beberapa tahun mendatang, jaringan steam cracker Eropa dapat menyusut lebih jauh dari 40 unitnya saat ini, karena margin yang menurun, infrastruktur yang menua, dan meningkatnya tekanan impor dari wilayah-wilayah berbiaya rendah yang terus berlanjut.

LyondellBasell sedang dalam pembicaraan eksklusif untuk mendivestasikan empat lokasi poliolefin dan olefin, sekaligus mempertimbangkan opsi untuk aset-asetnya di Belanda dan Italia. Shell sedang meninjau portofolio Eropanya, dengan kompleks seperti Wesseling dan Moerdijk sedang dalam pengawasan karena perusahaan mempertimbangkan "penutupan selektif". BP masih mencari pembeli untuk kompleks Ruhr Oel-nya di Jerman, dengan risiko penutupan jika penjualan tidak terealisasi. Ineos telah secara terbuka memperingatkan bahwa pabrik cracker Grangemouth mungkin akan tutup dalam beberapa tahun mendatang tanpa adanya keringanan dari melonjaknya biaya energi dan karbon, sementara Orlen telah menunda proyek Olefins III andalannya hingga tahun 2030, mengurangi investasi di tengah prospek sektor yang melemah.



Pergeseran strategis yang didorong oleh banyak hambatan

Penutupan ini bukan keputusan yang berdiri sendiri, melainkan hasil dari tantangan struktural yang telah lama berkembang dan kini bertemu dengan realitas pasca-pandemi. Produsen petrokimia di Eropa menghadapi:

Kerugian biaya: Produksi berbasis nafta di Eropa semakin tidak kompetitif dibandingkan dengan unit berbasis etana di AS dan Timur Tengah. Harga energi tetap tinggi di Eropa, diperparah oleh gangguan geopolitik dan campuran energi yang intensif karbon.

Penurunan permintaan struktural: Konsumsi di Eropa tetap jauh di bawah level pra-pandemi, dengan banyak sektor—termasuk otomotif dan konstruksi—yang belum sepenuhnya pulih.

Kelebihan pasokan global: Ekspansi agresif Tiongkok, ditambah keuntungan gas serpih di AS, telah membanjiri pasar global, mempersempit margin, dan mendorong langkah mundur strategis.

Beban energi dan emisi: Kebijakan Green Deal UE dan biaya kepatuhan mempercepat keluarnya aset lama yang intensif fosil. Banyak operator lebih memilih penutupan permanen daripada retrofit yang mahal.

Infrastruktur menua: Lebih dari 40% kapasitas etilena Eropa kini berusia lebih dari 40 tahun, dengan banyak cracker menghadapi tingkat pemanfaatan rendah dan biaya perawatan tinggi, sehingga menjadi target utama untuk rasionalisasi. Banyak pabrik—seperti Wilton—dibangun puluhan tahun lalu dan membutuhkan retrofit mahal untuk memenuhi standar lingkungan.

Logika operasional telah bergeser. Alih-alih mempertahankan unit lama, perusahaan memutuskan untuk mengurangi eksposur di Eropa sama sekali. Bahkan perusahaan besar dan terintegrasi memilih penutupan permanen atau divestasi ketimbang peningkatan biaya tinggi. Biaya retrofit pabrik lama agar sesuai dengan target emisi sering kali lebih besar daripada manfaatnya.

Jejak yang menyusut dalam perdagangan global: Dari basis produksi ke pusat pengadaan

Peran Eropa dalam petrokimia global dengan cepat bergeser—dari basis produksi menjadi pusat konsumsi yang bergantung pada impor. Tren ini sangat terlihat pada rantai etilena dan turunannya. Mundurnya ExxonMobil, BASF, Dow, dan lainnya memperkuat pandangan bahwa Eropa tidak lagi layak untuk produksi hulu berbasis nafta skala besar.

UE telah menjadi importir bersih polimer sejak 2016, dan ketergantungan ini diperkirakan akan terus tumbuh. Produsen dengan integrasi di wilayah yang lebih unggul biaya seperti AS, Timur Tengah, dan Asia semakin memilih memasok Eropa melalui ekspor daripada manufaktur lokal, dengan keuntungan dari skala lebih besar, bahan baku lebih murah, dan regulasi lebih ringan.

Ke depan: Pergeseran permanen atau rasa sakit transisional?

Meskipun penutupan pabrik mencerminkan tekanan keuangan yang dalam, beberapa pihak melihatnya sebagai landasan transformasi. Produsen Eropa juga berinvestasi dalam daur ulang, alternatif berbasis bio, dan bahan kimia khusus—area di mana kawasan ini mungkin tetap memiliki keunggulan kompetitif jangka panjang serta sejalan dengan target iklim UE.

Namun, masa depan terdekat tampak menantang. Menurut analisis Cefic, lebih dari 11 juta ton kapasitas telah diumumkan ditutup pada 2023 dan 2024 di 21 lokasi, setara dengan 2–4% dari output kimia dan polimer UE. Tanpa intervensi kebijakan, lebih banyak fasilitas lama dan tidak terintegrasi mungkin bernasib sama. Deindustrialisasi tulang punggung petrokimia Eropa bukan lagi risiko—ini sudah berlangsung.

Komisi Eropa berupaya menahan laju ini melalui Rencana Aksi Industri Kimia yang diluncurkan pada Juli 2025. Strategi ini mencakup perluasan bantuan negara, jaminan energi, dan pembentukan Aliansi Kimia Kritis baru untuk melindungi rantai pasok serta mencegah penutupan lebih lanjut. Namun, para kritikus memperingatkan bahwa langkah-langkah ini mungkin datang terlambat untuk membalikkan tren penurunan sektor ini.

Kesimpulan: Masa depan yang menyusut namun tetap strategis

Dengan setiap penutupan aset, benua ini semakin bergantung pada impor. Pada saat yang sama, semakin sedikit pemain yang tersisa untuk memimpin inovasi dalam solusi sirkular atau rendah karbon. Beberapa perusahaan—seperti Ineos dengan cracker etilena barunya di Antwerpen—masih bertaruh pada kelayakan jangka panjang kawasan ini melalui proyek-proyek efisiensi tinggi terpilih. Walaupun ini adalah proyek etilena baru pertama di Eropa dalam tiga dekade, inisiatif semacam itu tetap menjadi pengecualian dalam pasar yang semakin didefinisikan oleh gelombang keluar.

Apa yang terjadi di Eropa jauh lebih besar daripada sekadar penurunan siklus. Ini adalah penataan ulang strategis seluruh industri. Model produksi berbasis fosil berbiaya tinggi sedang dihapus. Apa yang menggantikannya—apakah aset berkelanjutan, ketergantungan impor, atau ekonomi sirkular yang lebih ramping—akan menentukan masa depan. Untuk saat ini, pesannya jelas: basis petrokimia UE sedang menyusut, dan tanpa pemulihan permintaan atau reformasi struktural yang signifikan, lebih banyak situs akan hilang.

Panorama serupa terlihat di Korea Selatan, yang berencana memangkas hingga 25% kapasitas melalui restrukturisasi yang dipimpin pemerintah, dan di Tiongkok, yang meluncurkan reformasi besar-besaran untuk menghentikan pabrik yang berusia lebih dari 20 tahun—meskipun penyeimbangan pasar yang sesungguhnya tampaknya tidak mungkin mengingat kapasitas baru yang masif masih terus bermunculan.