Skip to content

Filtreleme Seçenekleri
Metin :
Arama Kriteri :
Bölge/ülke :
Ürün Grubu/Ürün :
Haber Türü :
Favorilerim:
 

Türkiye ve Güneydoğu Asya PP piyasalarının Çin üzerindeki primi, pandemi öncesi normallere yaklaşıyor

Esra Ersöz - eersoz@chemorbis.com
Pınar Polat - ppolat@chemorbis.com
  • 11/08/2022 (10:50)
PP piyasalarında, Türkiye ve Güneydoğu Asya’nın Çin üzerinde iki yılı aşkın süredir taşıdığı tarihi prim Nisan ayından bu yana azalıyor. ChemOrbis verileri, Çin ile diğer piyasalar arasında hızla yükselen navlun oranlarının neden olduğu bu olağandışı büyük farkın, artık pandemi öncesi normlara geri döndüğünü gösteriyor. Peki bu, neden ve nasıl oldu?

ChemOrbis Fiyat Endeksi’ne göre, Türkiye’nin ithal homo-PP fiyatlarının Çin üzerindeki primi 2020 ile 2022’nin ilk çeyreği arasında 300-500$/ton civarında seyretti ve 2021 Mart ortasında 680$/ton ile rekor seviyeye ulaştı. Pandemi öncesi dengeli piyasa koşullarında, navlun farkları ve Türkiye’nin nispeten daha küçük pazar büyüklüğü dikkate alındığında bu, 60-70$/tonluk bir farktı.

Güneydoğu Asya’da, ithal homo PP fiyatları Çin’e kıyasla 20-30$/ton civarında bir prim taşıyordu. 2020’nin sonlarından bu yana, bu fark yaklaşık 100-150$/tona yükseldi ve 2021 Mart ayının ortalarında 250$/ton kadar büyük bir seviyeye ulaştı.
Günümüz piyasasına bakıldığında, ChemOrbis Fiyat Endeksi, pandemi öncesi dönemdeki dengeli piyasa koşullarında geleneksel primlere eşit veya yakın olan bu farkların Türkiye için 50$/ton ve Güneydoğu Asya için ise 65$/ton seviyesinde olduğunu gösteriyor.

Piyasa dinamiklerinde neler değişti?

1. Navlun oranları zirvelerinden geri geliyor


Global navlun oranları, pandemi sırasında bastırılan talebin serbest bırakılması ve kapasite eksikliği ile Eylül 2021’de rekor kırdıktan sonra Mart 2022’den bu yana düşüş eğilimli seyrediyor. Artan stoklar, yükselen enflasyon sebebiyle görülen global finansal sıkışıklık ve tüketici harcamalarında mallardan hizmetlere kayma, spot oranlar üzerinde baskı oluşturan faktörler olmaya devam ediyor.

Tüm zamanların -%35 kadar büyük olan- en yüksek seviyesinden gerilemesine rağmen, spot navlun oranları halen pandemi öncesi seviyelerin önemli ölçüde üzerinde. Drewry verilerine göre, birleşik Dünya Konteyner Endeksi Ağustos 2019’a kıyasla neredeyse 5 kat daha yüksek. Yani sadece navlun oranlarındaki düşüş, Türkiye ve Güneydoğu Asya’nın Çin üzerinde küçülen primini açıklamıyor.

2.Çin’in kendi kendine yetme süreci ve düşen talep, PP piyasalarını alt üst ediyor


Çin, son yıllarda devasa yeni PP kapasiteleri ekliyor. Her şey planlandığı gibi giderse, bu yılın sonuna kadar ülkenin 4,5 milyon ton daha PP üretim kapasitesine ev sahipliği yapması bekleniyor.

Sadece ülkenin artan kendi kendine yeterliliğideğil, aynı zamanda düşen yurtiçi talep de ithal alım iştahını azalttı. Çin’den gelen talep, hükümetin “sıfır vaka” politikasına bağlılığı nedeniyle ülkenin Covid-19 salgınıyla verdiği zorlu savaşın yanı sıra mülk krizinden de etkilendi.

Bu ‘mükemmel fırtına’, denizaşırı satıcıları son birkaç yılda Türkiye ve Güneydoğu Asya da dahil olmak üzere diğer ihracat piyasalarına odaklanmaya itti. Çin’de PP rallisinin diğer iki pazara kıyasla sınırlı kalması nedeniyle, satıcılar ayrıca bu piyasalarda Çin’e kıyasla daha yüksek olan netback’lerden de yararlandılar.

3. PP fiyatlarındaki düşüş, global tedarikçiler arasındaki şiddetli rekabet sebebiyle derinleşti


Çin’in artan kapasiteleri ve yavaşlayan yurtiçi talep, yalnızca ithalatın azalmasına neden olmakla kalmadı, aynı zamanda PP ihracatını da artırdı. ChemOrbis İstatistik Sihirbazı’na göre Çin, 2022’nin ilk yarısında PP ihracatını artırdı ve 860.000 tonluk rekor bir seviyeye yaklaştı.

Buna göre, dünyanın en büyük PP tedarikçileri olan Suudi Arabistan ve Güney Kore, Çin’de pazar payını kaybetmeye başladı. Dahası, Çin’den Türkiye, Hindistan ve Güneydoğu Asya başta olmak üzere diğer ihracat piyasalarına artan rekabetle karşı karşıya kalmaya başladılar.

Batı yaptırımlarının ardından Rusya’nın Türkiye ve Vietnam’a ilgisinin artması, bu PP piyasalarındaki fiyat düşüşünü hızlandırdı.

Yurtdışı tedarikçiler arasındaki rekabet, özellikle Nisan ayından sonra bu piyasalarda PP düşüşünün hız kazanmasına neden oldu. Bu, Temmuz ayı sonu itibarıyla Orta Doğulu ve Güney Koreli tedarikçilerin odaklarını tekrar Çin’e çevirmesiyle değişim işaretleri gösterdi.

Çin PP piyasaları için sırada ne var?

İthal PP teklifleri, satıcıların artık indirim yapmaya istekli olmadığı bir noktaya geldiğinden, Çin’in nasıl bir yol izleyeceği Türkiye ve Güneydoğu Asya için kritik.

İlk raporlar, Çin PP piyasalarının, rekabetçi ithal tekliflere rağmen, bu haftadan itibaren stabil veya hafif artış eğilimli seyrettiğinigösteriyor. Çinli bir tüccar, haftalık fiyat aralığının alt sınırından Güney Kore menşeli rafya için bir işlem yaptığını bildirerek, denizaşırı tedarikçilerin Çin’e odaklandığını doğruladı.

Bu hafif yükseliş, vadeli Dalian işlemlerinde hafta başında kaydedilen artışlardan ve yüksek petrol fiyatlarından kaynaklanıyor. Üreticiler üretim oranlarını düşürdüklerinden yurtiçi arz da düştü ve bu da havanın iyileşmesine katkıda bulundu.

Ancak, oyuncular bu durumun sürdürülebilirliği konusunda halen temkinli davranıyor ve yaklaşan yüksek sezona rağmen bu toparlanma talep tarafından henüz desteklenmediğinden, dalgalanmalara yer olduğunun altını çiziyor.
Ücretsiz Deneyin
Üye Girişi