ABD rakiplerini kırıp geçti, başlıca piyasalarda ithal PE son yılların en düşüklerinde

Son aylarda, rekabetçi ABD malı PE teklifleri, üreticilerin zayıf global talep eşliğinde stoktan çıkmaya çalışmasıyla başlıca ithalat pazarlarına yayıldı. Özellikle LAYPE için keskin inişler gören teklifler, Türkiye, Güneydoğu Asya, Avrupa ve Çin’deki genellikle aralıkların alt sınırlarını belirledi veya Orta Doğulu tedarikçileri kırdı. Keza Afrika’da da ucuz ABD menşeli ürünler görüldü.

Bu agresif duruşun 4. çeyreğe uzanıp uzanmayacağı belirsizliğini koruyor, ancak şimdilik ABD’li satıcılar global aralıkların alt sınırında, hatta bazı durumlarda daha da altında konumlarını sağlamlaştırarak rakip tedarikçilere piyasa paylarını savunmak için fazla alan bırakmadı.

G. Doğu Asya: ABD malı LAYPE ve YYPE, pandemi seviyelerine geriledi

Güneydoğu Asya’da, Eylül ayında beklenen mevsimsel artış gerçekleşmedi. Bunun yerine, LAYPE film fiyatları, agresif indirimler gören ABD menşeli malların baskısıyla son yılların en düşük seviyelerine geriledi.

ChemOrbis Fiyat Endeksi’ne göre, ABD malı LAYPE C4 film ve YYPE film teklifleri haftalık ortalamada Ağustos 2020’den bu yana en düşük seviyelerine, AYPE ise bir buçuk yılın en düşük seviyesine geldi. ABD teklifleri, Orta Doğu fiyatlarının yaklaşık 70$/ton altında kaldı. Vietnamlı alıcılar, üretici markalı resinlerden daha ucuz olan, tüccar torbalı LAYPE film için 850$/tondan verdikleri karşı tekliflerinin kabul edileceğinden emindi. Piyasa oyuncuları, ambalaj farklılıklarının fiyat farklarını genişlettiğini ve tüccar torbalı partilerin düşüş hareketini hızlandırdığını söyledi.

Orta Doğulu üreticilerin Ağustos sonundaki zam girişimleri, işleyicilerin daha yüksek maliyetlere direnmesiyle hızla kayboldu. Singapurlu bir tüccar, alıcıların "yavaş talep ve zayıf nihai ürün fiyatlarıyla mücadele ettiğini" belirtti ve bu durumun, tipik yüksek sezona rağmen havayı zayıf bıraktığını söyledi.

Baskı özellikle Vietnam’da belirginleşti. Burada rekabetçi ABD teklifleri genel ithal LAYPE piyasasını 2023’ün Haziran ortasından bu yana en düşük seviyesine çekti. AYPE ve YYPE film piyasaları da ülkede sınırlı AYPE tedariki olduğuna dair raporlara rağmen 3 ayın en düşük seviyelerine geriledi. Nitekim, Suudi Arabistanlı önde gelen bir üretici, Ekim ayı malları için düşen PE fiyatları açıkladı. AYPE için 50$/tonluk belirgin bir fiyat indirimi yapılırken, LAYPE ve YYPE film için 10-30$/tonluk düşüşler görüldü.

Çin: ABD malı PE, 2020’den bu yana en düşük seviyelerde

Eylül ayının genellikle tüketim canlılığı getirmesine rağmen Çin’in PE piyasası da baskı altına girdi. Mevsimsel stok yenileme faaliyetleri sessiz kaldı. ABD menşeli teklifler Orta Doğu mallarıyla doğrudan rekabet etti ve mevcut teklifler ChemOrbis verilerine göre Temmuz 2020’den bu yana en düşük seviyede bulunuyor.

Piyasa havası, işleyicilerin alımları acil ihtiyaçlarla sınırlı tutması nedeniyle tereddütlü alım faaliyetleriyle beraber zayıfladı. Bu durum, "Altın Eylül-Gümüş Ekim" dönemi öncesinde, Ağustos sonlarında görülen kazançların üzerine daha fazla artışı sınırladı. YYPE sıkışıklığı bir miktar destek sağlasa da, hava daha geniş çapta durgun kaldı ve bol ABD arzı, mevsimsel talep beklentilerini bastırdı.

Avrupa: ABD malı LAYPE agresif, yurtiçi PE neredeyse 2 yılın en düşük seviyelerinde

Avrupa PE piyasaları, agresif ABD LAYPE tekliflerinin yanı sıra bol bölgesel arzın da etkisiyle Eylül ayına baskı altında girdi. İtalya’da, ABD malı LAYPE C4 film, ChemOrbis Fiyat Endeksi’ne göre 2023’ün Temmuz sonlarından bu yana en düşük seviyelerdeki spot FD bazlı seviyelerin alt sınırının 80€/ton altında DDP, 60 gün vadeli 900€/tondan bildirildi. Tüccarlar, Aralık-Ocak teslim koşullu yeni Ekim tekliflerinin hafif düşüşlerle geldiğini ve yıl sonu stoktan çıkma çabalarını yansıttığını da ekledi.

Avrupalı üreticiler, yüksek stokları temizlemek için indirimler vererek fiyatlar üzerinde daha fazla baskı kurdu. Yaz sonrası talepte toparlanma umutları ise işleyiciler temkinli kaldığından hızla kayboldu. AYPE en büyük darbeyi aldı ve İtalya’da Avrupa dışı menşeler için 1100€/tonun altına düştü. YYPE ve LAYPE de 1000€/tonun altına geriledi.

Bu tabloya bir de AB’nin ABD malı PE ithalatındaki %6,5’lik gümrük vergisini kaldırma önerisi eklendi. Henüz onay bekleyen bu hamle, halihazırda havayı etkiledi. Bazı alıcılar ABD’den mal akışında artış öngörürken, diğerleri Amerikan tedarikçilerin marjları korumak için fiyatları artırmasını ve vergi avantajını yansıtmamasını bekliyor.

Türkiye: ABD malı PE beş, O. Doğu teklifleri ise yaklaşık 2 yılın en düşüklerini gördü

Türkiye, ABD malı PE’nin Orta Doğulu tedarikçileri devirdiği en çetin mücadele alanlarından biri oldu. Gevşeme eğilimli Ağustos ayının ardından, Eylül, Orta Doğu’dan gelen stabil fiyat girişimlerinin indirimli ABD yüklemeleri karşısında başarısız olmasıyla daha sert kayıplar getirdi. ChemOrbis Fiyat Endeksi verileri, ABD malı LAYPE C4 film ve YYPE filmin 5 yılın en düşük seviyelerine düştüğünü ve Orta Doğu tekliflerini iki yıldan uzun sürenin en zayıf seviyelerine çektiğini gösterdi.

LAYPE en büyük darbeyi aldı ve tüccar torbalı mallar CIF 900$/ton seviyesinin biraz altına düşerek bu türün YYPE üzerindeki iki aydır görülen primini sildi. LAYPE ve YYPE film için CIF 950$/ton seviyesinde seyrek Orta Doğu işlemleri duyulurken, AYPE CIF 1070$/ton seviyesine geriledi. Bu seviye en son Ocak 2024’te görülmüştü.

Finansal zorluklar ve düşük tüketim, talebi 3. çeyreğin sonlarına doğru sınırladı. Bazıları, ABD’li üreticilerin yılın ilerleyen dönemlerinde agresif duruşlarını bırakabileceğini öne sürerken, çoğu oyuncu Türkiye’nin zayıf netback seviyeleri ve durgun talep arasında sıkışıp kaldığı konusunda hemfikir.

Kuzey Afrika: İthal YYPE, artan ABD baskısıyla iki yılın en düşüğüne yaklaştı

Afrika’nın PE piyasaları, özellikle Kuzey Afrika’da, rekabetçi ABD mallarının baskısı, zayıf talep ve arz sıkışıklığının olmaması nedeniyle, Eylül ayında düşüş eğilimini sürdürdü. Amerikan malları, mütemadiyen fiyat aralıklarının alt sınırlarına yerleşirken, Ağustos ayında ortaya çıkan düşüş yönlü tonu pekiştirdi. ChemOrbis Fiyat Endeksi’ne göre bu durum ithal YYPE piyasasını neredeyse iki yılın en düşük seviyesine çekti.

Fas’ta, Ağustos ayının ikinci yarısında agresif ABD teklifleri, Suudi fiyatlarını ve bölgesel seviyeleri 100$/tondan fazla kırdı. Eylül ayı başladığında, Amerikan PE baskısı devam etti. Fas’ta AYPE ve LAYPE film sırasıyla CIF 1000€/ton ve 850€/tonun altını kırdı; YYPE film 800€/tonda veya hafif altında seyretti. Genel olarak, ABD malları, Suudi Arabistanlı önde gelen bir üreticinin Eylül fiyatlarının üst sınırlarında baskı kurarak aylık 40-50€/ton düşüşlere yol açtı.

4. çeyreğe girerken, talep durgun kaldı ve maliyetler pazara pek destek sağlamadı. Böylece toparlanma çabalarını engelleyen baskın unsur olarak ABD’nin rekabet gücü öne çıktı.