Châu Á mở van xuất khẩu: Dòng chảy PP và PE Trung Quốc gia tăng vào thị trường nhập khẩu cao cấp của Türkiye

Thị trường polyolefin nhập khẩu của Türkiye đã bước vào một giai đoạn cân bằng cơ cấu mới kể từ tuần trước, khi các chào hàng có xuất xứ Trung Quốc xuất hiện mạnh mẽ hơn nhằm đáp ứng tình trạng gián đoạn nguồn cung kéo dài tại Trung Đông. Cuộc chiến ở khu vực này, bùng nổ từ cuối tháng 2, đã biến Türkiye thành điểm đến cao cấp rõ rệt cho các nhà nhập khẩu polymer, do nguồn cung bị siết chặt từ Saudi Arabia, UAE, Hàn Quốc và Iran đã làm giảm đáng kể dòng hàng hóa thông thường.

Sự thay đổi này đã mở rộng cửa sổ kinh doanh chênh lệch giá giữa các khu vực từ châu Á, thúc đẩy các nhà cung cấp và thương nhân Trung Quốc tăng cường hiện diện với mức giá cạnh tranh hơn, đặc biệt ở mức thấp của dải nhập khẩu trong hai tuần gần đây. Theo dữ liệu của ChemOrbis, vào thời điểm ghi nhận, mức chênh lệch giữa Türkiye và Trung Quốc đối với PP raffia ở mức cao tới 460 USD/tấn tính trung bình tuần, trong khi PE film mang lại mức chênh lệch 500-550 USD/tấn so với các chào hàng từ Trung Đông tại Trung Quốc.

Trong bối cảnh này, các chào hàng PP và PE Trung Quốc ngày càng xác lập mặt bằng giá thấp cho thị trường nhập khẩu của Türkiye, thu hút sự quan tâm từ các nhà chuyển đổi đang tìm kiếm giải pháp thay thế trước điều kiện địa chính trị biến động và nhiều đợt dừng nhà máy tạm thời tại Trung Đông. Dù tâm lý chung vẫn thận trọng và tình trạng mua tích trữ đã lắng dịu vào tháng Tư, các giao dịch chọn lọc trong tuần này cho thấy sản phẩm xuất xứ Trung Quốc đang dần được chấp nhận hơn, đặc biệt khi lợi thế giá cả bù đắp các rủi ro về thời gian vận chuyển kéo dài và bất ổn. Cấu trúc thị trường trở nên phân mảnh hơn, với dòng chảy từ châu Á phần nào bù đắp sự thiếu hụt do chuỗi cung ứng Trung Đông bị gián đoạn.

PP: Chào hàng Trung Quốc neo giá thấp khi cửa sổ kinh doanh chênh lệch giá mở rộng

Ở phân khúc PP, hàng hóa có xuất xứ Trung Quốc đã nổi lên như lựa chọn thay thế dễ thấy nhất trong giỏ nhập khẩu của Türkiye, đặc biệt đối với homo PP raffia. Các chào hàng này đã hình thành mặt bằng giá thấp trong thị trường suốt hai tuần vừa qua, thực chất tái định hình cấu trúc giá tại một thị trường vốn do các nguồn từ Trung Đông, Hàn Quốc và Nga thống trị. PP raffia Trung Quốc được bán trong khoảng 1520-1550 USD/tấn CIF, chịu thuế nhập khẩu 6,5%, thanh toán bằng tiền mặt, tùy vào thương hiệu và điều kiện giao hàng. Các mức giá này thấp hơn 150-200 USD/tấn so với hiếm hoi chào hàng Saudi Arabia và thấp hơn 300 USD/tấn so với giá raffia Nga hiện tại.

Trong khi đó, một số lô raffia Saudi Arabia tái xuất từ Trung Quốc cũng là lựa chọn cạnh tranh ở mức 1550 USD/tấn CIF, tuy nhiên thời gian giao hàng vào tháng 9 đã làm người mua chùn bước. Một khách hàng cho biết: "Chúng tôi đã quen với PP xuất xứ Trung Quốc trong thời kỳ đại dịch. Xét rằng nguồn cung sẽ khó cải thiện trong ngắn hạn, chúng tôi muốn đưa thêm raffia Trung Quốc vào danh mục. Nếu không, sự ngần ngại của các thương nhân trong việc bổ sung hàng tồn kho ở mức giá cao hiện tại có thể kéo dài tình trạng thiếu hụt nguồn cung trong những tháng tới.”

Sự thay đổi này đã được củng cố bằng những giao dịch sporadic ở mức giá nhập khẩu PP thấp nhất trong nhiều năm từ các nguồn chính thống, khi một số nhà chuyển đổi quyết định mua một lượng PP Trung Quốc bất chấp thời gian giao hàng kéo dài. Mức chênh lệch gia tăng giữa Türkiye và thị trường PP châu Á đã khiến các dòng chảy kinh doanh chênh lệch này có lợi về mặt kinh tế, thúc đẩy thương nhân chuyển hướng hàng hóa sang phía tây. Các bên xác nhận trong tuần này đã nghe về giá PP copolymer Trung Đông tái xuất và giá PP Trung Quốc.

Tuy nhiên, thanh khoản vẫn không đồng đều, các giao dịch chủ yếu do nhu cầu cơ hội chứ chưa phải hồi phục ổn định của nhu cầu thực tế, phản ánh sự bất ổn tiếp diễn đối với tiêu thụ ở khâu hạ nguồn. Phần lớn các bên tham gia chỉ ra kỳ nghỉ lễ sắp tới vào tháng 5, khi các nhà sản xuất sẽ tạm dừng hoạt động nhà máy.

PE: Các lô hàng Trung Quốc và tái xuất đa nguồn gốc định hình lại lựa chọn cung ứng

Một xu hướng tương tự đã xuất hiện trên thị trường PE, khi các chào hàng PE Trung Quốc hiện diện rõ nét hơn trong thảo luận nhập khẩu của Türkiye, giữa bối cảnh dòng hàng thông thường từ Trung Đông và Hàn Quốc bị thiếu hụt. Những lô hàng này có giá thấp hơn đáng kể so với các nguồn chủ đạo, bao gồm hàng Mỹ, đã giúp thiết lập mặt bằng giá mềm hơn cho một thị trường vốn đang bị siết chặt về nguồn cung. Sự sụt giảm mạnh nguồn cung từ Trung Đông—đặc biệt sau các sự cố tại Jubail, Ruwais và tạm dừng xuất khẩu từ Iran—đã làm tăng vai trò của các lựa chọn thay thế có xuất xứ từ châu Á.

Tuần này, các giao dịch LLDPE C4 film và HDPE film từ Trung Quốc tập trung ở mức 1550-1600 USD/tấn CIF, chịu thuế nhập khẩu 6,5%, theo các giao dịch được xác nhận bởi các bên tham gia. HDPE b/m (thùng nhỏ) giao dịch ở mức 1510 USD/tấn với cùng điều kiện. Các mức giá này được đánh giá là rất hấp dẫn so với chào hàng Mỹ tăng cao khoảng 1800-1900 USD/tấn CIF Türkiye. HDPE pipe 100 (nature) của Trung Quốc ở mức 1700 USD/tấn CIF mang lại lợi thế cạnh tranh so với các chào hàng phải chịu thuế khác trên ngưỡng 1800 USD/tấn CIF.

Đối với LDPE film, nơi thị trường đang thiếu hụt chào hàng từ châu Âu lân cận, các chào hàng Trung Quốc được ghi nhận ở mức 1900-1950 USD/tấn CIF, trong khi chào hàng Trung Đông và Mỹ ở mức/từ 2000 USD/tấn CIF trở lên nhưng không chuyển thành giao dịch thực tế.

Đồng thời, các khối lượng PE tái xuất qua Trung Quốc cũng đã xuất hiện trong các cuộc thảo luận thị trường Thổ Nhĩ Kỳ. Nhiều thương hiệu khác nhau được ghi nhận, bao gồm hàng Saudi Arabia, Canada, Mỹ, Singapore và Malaysia. Tuy nhiên, mặc dù có mặt trên thị trường, các chào hàng tái xuất này không tạo được sức hút mạnh đối với các nhà chuyển đổi do thời gian giao hàng kéo dài và thủ tục giấy tờ bổ sung liên quan tới quy trình pháp lý, điều này đã làm hạn chế sức cạnh tranh so với các lô hàng có xuất xứ trực tiếp từ Trung Quốc, theo ghi nhận từ một số người tham gia.