Thương mại PET toàn cầu bị ảnh hưởng nặng nề—lần này là do thuế quan mới của Hoa Kỳ; dòng chảy đang được định hình lại

Dòng chảy thương mại PET, vốn đã biến động mạnh trong bối cảnh thị trường dư cung và môi trường bảo hộ ngày càng gia tăng trên toàn cầu, lại chịu thêm một cú sốc mới từ quyết định của chính quyền Hoa Kỳ mở rộng thuế quan tương hỗ để bao gồm cả nhập khẩu PET và rPET, có hiệu lực từ ngày 8 tháng 9 năm 2025. Điều này đặc biệt quan trọng vì việc đóng cửa thị trường tại Hoa Kỳ, quốc gia nhập khẩu PET hàng đầu thế giới ngay sau EU27, sẽ gia tăng áp lực lên các nhà sản xuất trên khắp châu Á, châu Âu và hơn thế nữa.

Một câu hỏi quan trọng được đặt ra: với các biện pháp bảo hộ—thuế quan của Hoa Kỳ, thuế chống bán phá giá của EU và các nước khác, cùng với các biện pháp phòng vệ thương mại khu vực—thặng dư PET toàn cầu sẽ tìm đâu ra? Các người mua lớn bị hạn chế, chủ yếu là Hoa Kỳ và EU27, khiến các thị trường khu vực thay thế phải hấp thụ nguồn cung dư thừa dưới áp lực giá mạnh.

Hoa Kỳ: Một sự thay đổi chính sách bất ngờ và những tác động của nó

Hoa Kỳ đã mở rộng thuế quan đối ứng theo sắc lệnh hành pháp ngày 31 tháng 7 để bao gồm cả PET và rPET theo mã HS 3907.61.00 và 3907.69.00, mặc dù điều này vẫn chưa được Nhà Trắng chính thức xác nhận. Trước đây, các quốc gia Đông Nam Á và Nam Á được hưởng lợi từ các miễn trừ giúp hàng xuất khẩu của họ cạnh tranh hơn tại Hoa Kỳ. Theo các biện pháp mới, các lô hàng từ Ấn Độ có thể phải chịu mức thuế cao tới 25–50%, trong khi thuế suất đối với Đài Loan, Việt Nam, Hàn Quốc, Malaysia, Indonesia, Thái Lan và Nhật Bản dao động từ 15–20%.

Điều này sẽ có ý nghĩa gì trên thực tế? Điều này sẽ thay đổi cơ bản động lực thương mại.

Hoa Kỳ, một quốc gia nhập khẩu ròng với gần 1,5 triệu tấn PET nhập khẩu vào năm 2024, đang đóng cửa với nhiều nhà cung cấp châu Á. Mức thuế mới và các vụ kiện chống bán phá giá (ADD) đang diễn ra khiến hàng hóa châu Á kém cạnh tranh hơn.

Theo Công cụ Thống kê ChemOrbis, nhập khẩu PET vào Hoa Kỳ đã tăng 7% so với cùng kỳ năm trước trong giai đoạn từ tháng 1 đến tháng 7 năm 2025. Đài Loan là nhà cung cấp lớn nhất, chiếm 17% tổng khối lượng tính đến thời điểm hiện tại của năm nay và vượt qua Mexico và Hàn Quốc, theo sau với thị phần lần lượt là 15% và 14%. Khối lượng nhỏ hơn đến từ Thái Lan (10,6%), Pakistan (7,5%), Việt Nam (6,4%), Canada (5%), Ấn Độ (4%), Malaysia (3,4%), Indonesia (2,9%) và Nhật Bản (2,3%). Trong khi đó, Canada và Mexico vẫn được miễn trừ khỏi các biện pháp thuế quan mới nhất.

Vậy thì ai sẽ cung cấp nguyên liệu thô cho thị trường nhập khẩu PET lớn nhất thế giới?

Trong khi các nhà xuất khẩu châu Á đang phải đối mặt với gánh nặng thuế quan mới, Canada và Mexico, được miễn trừ theo Hiệp định Thương mại Tự do Bắc Mỹ (USMCA), sẽ vẫn là những nhà cung cấp quan trọng và thậm chí có thể mở rộng thị phần, chiếm tổng cộng 23% lượng nhập khẩu năm 2024. Lượng nhập khẩu từ các nhà cung cấp nhỏ hơn ở châu Á dự kiến sẽ giảm do chi phí tăng.

Hoa Kỳ sẽ tiếp tục phụ thuộc vào các đối tác NAFTA, trong khi dòng PET có xuất xứ từ châu Á đổ vào thị trường này đang giảm sút. Điều này sẽ làm tăng chi phí cho các nhà tái chế và chuyển đổi của Hoa Kỳ, vốn đã chịu áp lực từ nguồn nhựa nguyên sinh dồi dào và nhu cầu nhựa tái chế yếu, như Hiệp hội Tái chế Nhựa đã cảnh báo.

Châu Âu: Các biện pháp phòng vệ thương mại khu vực hóa nguồn cung, ưu tiên các nguồn gần đó

EU, khối nhập khẩu PET lớn nhất thế giới với 1,6 triệu tấn vào năm 2024, là một ứng cử viên tự nhiên để tiếp nhận các lô hàng PET được chuyển hướng. Tuy nhiên, EU cũng đang đồng thời định hình lại cơ cấu nguồn cung theo các quy tắc phòng vệ thương mại.

Khu vực này đã áp đặt thuế chống bán phá giá (ADD) chính thức đối với PET Trung Quốc (6,6–24,2%) và tiến hành điều tra bán phá giá đối với PET Việt Nam, đồng thời đăng ký hải quan đã có hiệu lực từ tháng 7 năm 2025. Một đợt rà soát trợ cấp đối với PET Ấn Độ cũng đang được tiến hành.

Xuất khẩu từ Việt Nam sang EU27 đã tăng vọt 90% vào năm 2023 sau khi khối này bắt đầu điều tra PET Trung Quốc vào tháng 3 năm đó, cho thấy dòng chảy thương mại có thể thay đổi nhanh chóng như thế nào khi cánh cửa đóng lại.

Năm 2024, Thổ Nhĩ Kỳ, Việt Nam và Ai Cập là ba nhà cung cấp hàng đầu cho khu vực. Nếu thuế của Việt Nam được xác nhận, dòng chảy có thể sẽ thay đổi:

Thổ Nhĩ Kỳ, vốn đã là nhà cung cấp hàng đầu của EU27 trong tháng 1–7 năm 2025, sẽ tiếp tục giành được thị phần nhờ vị trí địa lý thuận lợi, lợi thế về chi phí và năng lực sản xuất trong nước ngày càng tăng. Ai Cập cũng có thể mở rộng sự hiện diện, lấp đầy khoảng trống mà Việt Nam và Ấn Độ để lại.

Nguồn cung PET của châu Âu đang ngày càng tập trung theo khu vực - tập trung vào Thổ Nhĩ Kỳ và Ai Cập - trong khi PET Trung Quốc gần như bị chặn lại. Các nhà cung cấp châu Á khác, đặc biệt là Hàn Quốc, Indonesia và Pakistan, những nước sẽ mất khoảng 30-40% thị phần xuất khẩu khi mất thị trường Mỹ nếu quy định mới được thông qua, cũng có thể chuyển hướng sang châu Âu và tăng cường bán hàng tại đây.

Trung Quốc: Cỗ máy xuất khẩu PET gặp rào cản thương mại, buộc phải phân tán sang ’các nước khác’

Với công suất nội địa dư thừa, Trung Quốc vẫn là nước xuất khẩu lớn nhất thế giới với khoảng 7 triệu tấn vào năm 2024, vượt xa Đài Loan, Việt Nam, Hàn Quốc, Thái Lan và Thổ Nhĩ Kỳ. Tuy nhiên, Bắc Kinh đã phải đối mặt với thuế chống bán phá giá hoặc thuế quan ở hầu hết mọi thị trường lớn—Hoa Kỳ, EU, Ấn Độ, Mexico, Brazil, Malaysia, Nhật Bản, và Hàn Quốc. Với việc các thị trường xuất khẩu chính đóng cửa, các nhà xuất khẩu Trung Quốc buộc phải phân luồng hàng loạt sang hàng chục thị trường thứ cấp, trong đó “các thị trường khác” chiếm hơn một nửa lượng xuất khẩu trong năm 2024, như có thể thấy từ biểu đồ Công cụ Thống kê ChemOrbis bên dưới.

Việt Nam - mặc dù không có bất kỳ biện pháp bảo hộ nào - cũng đang trở nên rủi ro đối với Trung Quốc khi chuyển hướng nguồn cung bổ sung sang một nguồn cung gần hơn do EU siết chặt kiểm soát đối với PET của Việt Nam và Hà Nội có thể sẽ tăng cường kiểm soát các thị trường nội khối ASEAN, hạn chế khả năng tiếp cận thị trường PET của Trung Quốc tại Đông Nam Á.

Do đó, nhìn về tương lai, các hoạt động chuyển hướng của Trung Quốc có thể ngày càng nhắm vào châu Phi - đặc biệt là Nigeria và Nam Phi, Nga, và các nền kinh tế nhỏ hơn ở Mỹ Latinh với ít rào cản thương mại hơn.

Phần còn lại của châu Á: Cuộc chiến giành thị phần khu vực sẽ gia tăng, gây ra tình trạng dư cung và áp lực giá cả

Theo Công cụ Thống kê ChemOrbis, 4 quốc gia xuất khẩu lớn nhất sau Trung Quốc được liệt kê theo thứ tự sau tính đến năm 2024: Đài Loan, Việt Nam, Hàn Quốc và Thái Lan. Giờ đây, khi bị Mỹ và EU gây sức ép, họ có thể sẽ tìm cách giành thêm thị phần trong khu vực, làm trầm trọng thêm tình trạng dư cung dai dẳng và gia tăng cạnh tranh về giá trên thị trường khu vực.

Do đó, 4 công ty hàng đầu châu Á (trừ Trung Quốc) này có thể nhắm đến Nhật Bản vì đây là nước mua PET nhập khẩu lớn thứ hai tính theo quốc gia sau Mỹ. Tương tự như Trung Quốc, họ cũng có thể tìm kiếm cơ hội bán hàng mới ở châu Phi.

Đài Loan, Hàn Quốc và Thái Lan cũng rất có thể sẽ quan tâm đến EU27 sau cuộc điều tra bắt đầu đối với PET Việt Nam trong năm nay. Tuy nhiên, họ sẽ cần phải cân nhắc kỹ lưỡng việc tăng cường bán hàng để tránh rơi vào tình cảnh tương tự như Việt Nam.

Thặng dư PET toàn cầu sẽ tìm được nơi trú ngụ ở đâu?

Trở lại câu hỏi quan trọng được đặt ra lúc đầu, chúng ta có thể nói rằng nhu cầu mới nổi sẽ đóng vai trò như những van xả.

Châu Phi: Nam Phi và Nigeria đang sẵn sàng hấp thụ dòng vốn đầu tư đang tăng lên từ châu Á và Trung Quốc.

Nga: Bị cắt đứt nguồn cung từ phương Tây, Nga mở ra một lối thoát cho hàng hóa dư thừa từ châu Á.

Mỹ Latinh: Trong khi Mexico và Brazil duy trì chính sách thuế chống bán phá giá đối với PET Trung Quốc và châu Á, các thị trường nhỏ hơn ở Mỹ Latinh vẫn tương đối mở và có thể chứng kiến hàng hóa chuyển hướng từ châu Á.

Những tác động dài hạn: Bức tranh toàn cầu đang được định hình lại

Năng lực của Trung Quốc vượt xa nhu cầu trong nước, khiến nước này phụ thuộc rất nhiều vào thị trường nước ngoài và thường xuyên trở thành mục tiêu của các biện pháp chống bán phá giá trên toàn thế giới. Với việc Mỹ ngăn chặn các nhà cung cấp châu Á và EU siết chặt kiểm soát đối với Việt Nam và Ấn Độ, thương mại PET đang bị phân mảnh:

Thương mại PET của EU và Mỹ ngày càng tập trung theo khu vực, trong khi Trung Quốc sẽ nhắm đến châu Phi và Mỹ Latinh.

Bắc Mỹ ngày càng phụ thuộc vào Canada và Mexico. Thị phần của châu Á sẽ giảm do thuế quan.

Châu Âu đang tập trung quanh Thổ Nhĩ Kỳ và Ai Cập. Dự kiến nhập khẩu từ Việt Nam và Ấn Độ sẽ giảm, trong khi khối lượng hàng hóa từ Trung Quốc vẫn bị hạn chế.

Trung Quốc và các nhà xuất khẩu châu Á khác đang đẩy thặng dư sang châu Phi, Nga và các thị trường thứ cấp ở Mỹ Latinh.

Sự hội tụ của thuế quan Hoa Kỳ và các biện pháp phòng vệ thương mại toàn cầu khác báo hiệu một kỷ nguyên bảo hộ mới cho ngành công nghiệp PET, với những tác động sâu rộng đến các quyết định đầu tư, các ưu đãi tái chế và chiến lược chuỗi cung ứng khu vực.